点苍掌门一阳子（刘松仁饰）携弟子马君武（梁朝伟饰演）去九州府参加武林大会，途中君武结识了骑鹤美女白云飞（梅艳芳饰）。武林大会由官方主办，试图给武林中各门派划出势力范围。天龙帮为新兴门派，势力已凌驾于九大门派之上，帮主苏鹏海（吴启华饰）飞扬跋扈，大会主持人燕云十八骑之首曹雄（张铁林饰）为此深感头痛。天龙帮用蝙蝠阵对付九大门派，虽被白云飞的仙鹤击败，但各派均有多人受伤。马君武与白云飞为救众人，去找千年火龟。激战后，火龟胆却被半路杀出的......